Value Based Management (Ценностно-ориентированное управление)

Центр Знаний

Что такое Value Based Management (Ценностно-ориентированное управление)? Определение

Определение 1: Value Based Management (Ценностно-ориентированное управление) (VBM) - это подход менеджмента, который обеспечивает последовательное управление ценностью корпорацией  (обычно: максимизация акционерной стоимости).

Определение 2: Value Based Management (Ценностно-ориентированное управление) нацелено на то, чтобы обеспечить последовательность следующих элементов:

• корпоративная миссия (философия бизнеса),
• корпоративная стратегия для достижения корпоративной миссии и цели,
• корпоративное управление (кто определяет корпоративную миссию и регулирует действия корпорации),
• корпоративная культура,
• корпоративная коммуникация,
• организация корпорации,
• процессы и системы решения,
• процессы и системы управления производительностью, и
• процессы и системы вознаграждения,

с корпоративной целью и ценностями, которых стремится достигнуть корпорация (обычно: максимизация акционерной стоимости).

3 компонента Ценностно-ориентированного управления

1. Процесс создания ценности. Как компания может увеличить или произвести максимальную будущую стоимость. Более или менее сходен со стратегией.
2. Управление ради ценности. Система управления, менеджмент изменения, организационная культура, коммуникация, лидерство.
3. Измерение ценности. Оценка.

Ценностно-ориентированное управление зависит от корпоративной цели и ценностей компании. Корпоративная цель может быть либо экономический (акционерная стоимость), либо может быть ориентирована на другие заинтересованные стороны (стоимость для заинтересованных сторон).
 

Почему Ценностно-ориентированное управление важно?

Отметьте, что любая (крупная) компания работает и конкурирует на множественных рынках:

1. Рынок для своих продуктов и услуг.
2. Рынок для руководства и контроля корпорации (конкуренция за определение того, кто стоит во главе организации, угроза поглощения, изменение структуры или Leveraged Buy-out (Выкуп за счет кредита)).
3. Рынки капитала (конкуренция за благосклонность и деньги инвесторов).
4. Рынок сотрудников и менеджеров (конкуренция за имидж и способность компании привлекать талант).

Провал конкурентоспособности на любом из этих рынков может серьезно подвергать риску корпорацию. Ценностно-ориентированное управление может помочь организации выиграть в каждом из этих 4 рынков.
 

За последнее время стало очевидно, что традиционные методы бухгалтерского учета и измерения очень ненадежны. Это также подтолнуло к возникновению новых ценностно-ориентированных измерений, таких как Economic Value Added (Экономическая добавленная стоимость), CFROI, Market Value Added (Добавленная рыночная стоимость) и других механизмов Ценностно-ориентированное управление.
 

каковы преимущества Ценностно-ориентированного управления?

• Может последовательно максимизировать создание ценности .
• Увеличивает корпоративную прозрачность.
• Помогает организациям реагировать на глобализованные и дерегулированные рынки капитала.
• Приводит в соответствие интересы (топ) менеджеров и интересы акционеров и заинтересованных сторон.
• Облегчает коммуникацию с инвесторами, аналитиками и заинтересованными сторонами.
• Улучшает внутреннюю коммуникацию по стратегии.
• Предотвращает недооценку акций.
• Устанавливает ясные приоритеты в менеджменте.
• Содействует в улучшении принятия решений.
• Помогает сбалансировать краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные компромиссы .
• Поощряет инвестиции, создающие ценность.
• Улучшает распределение ресурсов.
• Оптимизирует планирование и бюджетирование.
• Устанавливает эффективные целевые показатели для компенсации.
• Облегчает использование акций для сделок по слияниям или поглощениям.
• Предотвращает враждебные поглощения.
• Помогает более эффективно управлять повышенной сложностью и большей неопределенностью и рисками.

Ограничения Ценностно-ориентированного управления

Недостатками Ценностно-ориентированно управления являются противоположные свойства.

• VBM - это всеобъемлющая, целостная философия менеджмента, часто требующая изменения культуры. Из-за этого программы VBM представляют собой, как правило, крупномасштабные инициативы . Для успешной реализации требуются значительные время, ресурсы и терпение.
• Создание ценности может звучать проще, чем корпоративная стратегия, но оно не совсем. Они, на самом деле, почти одно и то же.
• Добавленная экономическая стоимость, управление эффективностью и сбалансированная система показателей эффективности - очень действенные поддерживающие инструменты и процессы менеджмента. Однако они имеют собственные затраты. Поэтому вообще не рекомендуется уходить в большие подробности и использовать сверхкомплексные методы измерения.
• Надо проявлять большую осторежность, чтобы не контролировать неправильные факторы, так как это почти наверняка приведет к разрушения ценности.
• VBM требует сильной и очевидной поддержки со тсороны CEO и Исполнительного совета.
• Обширное обучение и управленческий консалтинг целесообразны и даже необходимы, но могут быть довольно дорогостоящими.
• Совершенная модель VBM или оценки не изобретены. Любой метод, который бы вы не выбрали, всегда будет иметь недостатки, которые необходимо учитывать.

Книга: Andrew Black - Questions of Value

Книга: S. David Young and Stephen F.O'Byrne - EVA and Value Based Management

Форум Обсуждения на форуме о Ценностно-ориентированное управление. Value Based Management (VBM) Focus on Shareholders is Narrow VBM focus on shareholders interest is a narrow concept. To improve value in a lasting way, you also need to consider the employees and the clients in an equitable manner.... 17   6 комментария Criticism on Value Based Management Some criticize the principles of value-based management, arguing it fails to take into account other constituencies than stakeholders (locals, customers, employees, environment etc). But in order to c... 11   4 комментария Total Value Management, The Value Pipe If you want to have new creative ways to startup Value Based Management I have made a new concept called the winning flows. Part of the concept is the value pipe. I have made the value pipe to give a... 10   1 комментария History of Value Based Management (VBM) Value based management arose thanks to the influence of shareholders and financial markets to maximize the market value of the organizations. That's why lots of firms choose this concept and focus on... 6   Value Creation by Social Action The value added to a company based upon a social action is a new road that an organization must put his eyes.... 4   1 комментария Values Based Management The above definitions of value based management may lead our managers on the wrong path. It suggests and encourages our managers to have an eye only on value addition in shareholders' net worth. It d... 3   13 комментария Value Based Management Tools I see (VBM) as tools that drive results, as an approach to business on how a firm should be directed and controlled in order to effectively protect the wealth of the business owners.... 3   Value Based Management is a Continuous Process Value based management ensures continuous scanning of the environment for changes and innovative ways of doing things, both within the firm and outside. It puts CEOs and employees on their toes. It ... 1   2 комментария Начать новую тему об Ценностно-ориентированное управление Зарегистрируйтесь бесплатно

Курсы об Ценностно-ориентированное управление. Курс для начинающих Продвинутый курс Курс для экспертов

Эксперт Советы Продвинутое понимание Value Based Management (Английский). Здесь вы найдете профессиональные советы экспертов. Советы консультантам Советы преподавателям Практические советы по внедрению Value Based Management (VBM) Levels Implementing VBM Value Based Management (VBM) can be used (as a basis) for: - Financial Reporting - Investment Analysis - Capital Budg... Stock Buybacks as a Means of Value Extraction Stock Buybacks, Stock Repurchases, Corporate Profitability, Economic Prosperity, Executive Compensation, EPS According to Prof. Lazonick, in the USA the increased corporate profitability over the last couple of years did not lead... Ten Principles for Creating Shareholder Value (Rappaport) Creating Long-term Shareholder Value Alfred Rappaport published his magnificent book "Creating Shareholder Value" in 1986, and should be considered as the go...

Источники Информации Различные источники информации о Ценностно-ориентированное управление. Здесь вы найдете PowerPoints, видео, новости и т.д., чтобы использовать в своих собственных лекциях и практических занятиях. The purpose of the corporation: Shareholder-value maximization? Corporate purpose, shareholder value, corporate target, corporate governance Allegedly, there is widespread consensus that firms should maximize shareholder value, and that doing so would be good f... VBM: EVA or CVA? EVA vs. Cash Value Added The Cash Value Added framework discussed in this paper by Fredrik Weissenrieder refers to the concept developed by Erik ... Corporate Valuation for Businesses Corporate Valuation, Book Value, Market Value, Intrinsic Value, Fundamental Value, M&A, VBM, Fundamental Investing Presentation that elaborates on corporate valuation, including the following sections: 1. Three types of value: - Book... Value Based Management and the Multidimensionality of Value Corporate Sustainability, Value Added, Value Based Management Achim Seisreiner and Sebastian Traeger argue that a multi-dimensional value framework will help Value Based Management (... A Shareholder Value Review Monitoring Management Performa A Shareholder Value Review (SVR) is proposed by Bartley J. Madden as the best way for boards of directors to explain to ...

Инструменты Полезные инструменты, касающиеся Ценностно-ориентированное управление. Новости Видео Презентации   Книги Академический Более

Сравните с Value Based Management (Ценностно-ориентированное управление): Clarkson Principles (Принципы Clarkson)  |  Intrinsic Stakeholder Commitment (Действительная приверженность интересам заинтересованных сторон)  |  Strategic Stakeholder Management (Стратегическое управление заинтересованными сторонами)  |  Seven Surprises (7 неожиданностей)  |  Strategic Intent (Стратегический замысел)  |  Performance Management (Управление эффективностью)  |  Strategy Dynamics (Динамика стратегии)  |  Shareholder Value Perspective (Перспектива акционерной стоимости)  |  Stakeholder Value Perspective (Перспектива стоимости с точки зрения заинтересованных сторон)  |  Value Profit Chain (Цепочка ценностной прибыли)

Возврат на главную страницу: Изменение и Организация  |  Процесс принятия решений и Оценка  |  Этика и Ответственность  |  Финансы и Инвестиции  |  Человеческие ресурсы  |  Знания и Нематериальные активы  |  Лидерство  |  Маркетинг и Продажи   |  Стратегия и Инновации

Больше: Методы, Модели и Теории Менеджмента